У 2023 році Sotheby’s Wine & Spirits побила власний рекорд, коли продажі на світових аукціонах досягли нового максимуму, зростаючи третій рік поспіль.
Аукціонний дім Sotheby сприяв продажам майже на 160 мільйонів доларів США, у тому числі понад 100 мільйонів доларів продажів від одного власника.
Склад цих продажів був таким, як передбачали експерти: трійка провідних виробників, на які припадає близько 40% продажів, походили з регіону Бургундії у Франції, відомого своїми Піно Нуар і Шардоне.
На поверхневому рівні покупки, продажі та інвестиції легко зрозуміти для тих, хто займається мистецтвом інвестування або колекціонування вина. Як і будь-який інший товар, тут діють закони попиту та пропозиції. І оскільки, пропозиція будь-якого конкретного вина, з часом зменшується — загалом тому, що ми його п’ємо — попит на найкращі пляшки зростає.
«Пропозиція вина, на відміну від витворів мистецтва чи годинників, завжди зменшуватиметься», — каже Марк Смолер, який донедавна був старшим віце-президентом чиказького аукціонного дому Hart Davis Hart Wine Co.
Але для того, щоб почати інвестувати чи колекціонувати, потрібно більше, ніж просто під’їхати до виноробні та купити кілька ящиків ваших улюблених пляшок. За словами людей, які колекціонують, і консультантів, які допомагають їм створювати чудові власні колекції або для продажу, якщо ви шукаєте прибутку, важливо розуміти, які вина користуються попитом і скільки вони варті.
У які вина варто інвестувати?
«Еталонна класика є класикою не без причини», — каже Смолер, використовуючи шампанське як еталонний приклад ігристого вина. «Ігристі вина, як правило, мають найбільший попит. Важко сказати: Гей, це нове вино — найкраща річ у світі, і колекціонери вимагатимуть його, і воно подвоїться в ціні. Цього не станеться».
З точки зору логістики, купівля, продаж і ціноутворення вина як інвестиції є досить непрозорими для середнього ентузіаста. На вторинному ринку вартість вина суб’єктивна, і ціна може коливатися залежно від того, у кого ви купуєте та за скільки вони його продають. Те саме стосується продавців, і часто, каже Смолер, роздрібні ціни, вказані на ринкових веб-сайтах, таких як Wine Searcher, ніколи не матеріалізуються для інвесторів.
«Якщо вони заходять в Інтернет і бачать повні роздрібні ціни, наприклад: «Це місце продає мій Screaming Eagle за 3000 доларів за пляшку, я також хочу щоб мені платили 3000 доларів за пляшку — але, це так не працює».
Натомість основними продажами вина зазвичай керує один із великих аукціонних будинків, зокрема Sotheby’s і Hart Davis Hart, а ціни коливаються залежно від незліченних факторів, у тому числі загальної економіки.
Наприклад, за словами Смолера, «під час Covid все стало дуже, дуже гаряче, і ціни швидко піднялися. Люди споживали та купували, не маючи нічого іншого. Це була справжня бульбашка».
Наприклад, колекція вин із Del Posto, нині закритого ресторану опального шеф-кухаря Маріо Баталі, «зробила неймовірне» на аукціоні, каже Смолер. «На аукціоні речі продавалися дорожче, ніж роздрібні ціни».
Такий успіх є незвичайним, але нечуваним за відповідних обставин. Крім відкладеного попиту на блокування, той факт, що колекція надходила з підвалу одного власника, допоміг підняти ціну.
На вторинному ринку велике значення має походження вина, звідки воно походить, кому воно належало, як воно було перевірено та зберігалося. Наприклад, вино, яке кілька разів обмінювалося з рук у руки та доставлялося з Франції до Лондона, а далі — до Гонконгу та назад, коштує менше, ніж пляшка, яка десятиліттями стояла у винному погребі ресторану. Це пояснюється тим, що просте переміщення пляшки може вплинути на її якість, не кажучи вже про коливання температури та інші змінні, пов’язані з подорожжю.
Пити чи не пити
Ще одна проблема для вина як інвестиції, як для виробників, так і для людей, які люблять його пити, полягає в тому, що вино створено для того, щоб ним насолоджувалися, а не для того, щоб класти на полиці, як антикваріат.
«Я знаю, що більшість виробників вина, включно з вином, зібраним мільйонерами та мільярдерами, зрештою хочуть, щоб люди пили їхнє вино», — каже Сара Спаркс, консультант, яка працювала в роздрібних продажах вина Sotheby’s і барменом у нью-йоркському Le Bernardin.
«Виробникам шампанського, наприклад, набридло бачити, як їхнє вино, яке вони продали за 100 доларів, продають на аукціоні за 3000 доларів», — каже Тео Ліберман, приватний консультант і винний директор нью-йоркської компанії Delicious Hospitality, який створював карти вин у преміальних ресторанах та приватних колекціях.
Як консультант, Ліберман вважає за краще працювати з колекціонерами, які зацікавлені в створенні унікальної та персоналізованої колекції, повної пляшок, якими вони із задоволенням насолоджуються, на відміну від тих, хто скуповує пляшки в гонитві за прибутком.
Безперечно, це романтична ідея. Але вино — це законна інвестиція, і деякі працюють над демократизацією цієї практики — або принаймні полегшують будь-кому отримання потенційних грошових прибутків.
Ентоні Чжан, співзасновник і генеральний директор VinoVest , онлайн-платформи для інвестування у вино, створив систему, у якій клієнти можуть вкласти лише 1000 доларів у свої онлайн-портфелі вин. VinoVest використовує поєднання людей-сомельє та комп’ютерних алгоритмів для отримання та придбання вина. Компанія також зберігає та страхує пляшки від імені клієнтів.
VinoVest було засновано через розчарування Чжана його власним досвідом інвестування у вино. «Працюючи в галузі технологій, я бачив, наскільки прості усі мої інші інвестиції, крім вина», — каже він.
Чжан порівнює інвестиції у вино з інвестиціями в технологічні стартапи. Обидва потребують значного часу для окупності, принаймні від семи до десяти років, каже він. Іншими словами, вино — це не крипто — у хорошому сенсі. Чжан каже, що більшість користувачів VinoVest насправді не витрачають свої інвестиції, але інвестор VinoVest може зануритися у власний запас для особливих випадків.
«Ви не можете обміняти свої акції Apple на ноутбук — це реальна річ, яку ви можете зробити, тому що це справжній актив».
Не дивлячись на онлайн-платформи, інвестувати у вино в менших масштабах можливо з правильним мисленням.
«Ви можете взяти 1000 доларів і перетворити їх на 1200 доларів, а потім на 1800, або на 3000 доларів», — каже Тетчер Бейкер-Бріггс, шеф-кухар, який став сомельє, консультант і власник Thatcher’s Wine у Лос-Анджелесі. «Але якщо одна пляшка вина коштує 15 000 доларів, а у вас є лише 15 000 доларів, це не диверсифікований портфель».
«Вино завжди цінує, якщо ви купуєте правильно — якщо ви купуєте розумно, за хорошою ціною з хорошим походженням і зберігаєте його правильно», — додає він. «Я заробив для людей у 400–500 разів більше, ніж власні інвестиції».
Звичайно, як і будь-які інвестиції, ніщо не є справді гарантованим. Коли приходить час продавати, чи справді середня колекція варта того, про що думає її власник?
«Зазвичай менше, — визнає Бейкер-Бріггс, — кожен має заробляти гроші, щоб продавати вино». Він зазначає, що фактичний грошовий прибуток для продавця принаймні на 25% менший за найнижчу роздрібну ціну, указану в Інтернеті, після того, як усі, хто бере участь у продажу, візьмуть свою частку.
«Якщо ви намагаєтеся продати колекцію вартістю 5 мільйонів доларів, ви, напевно, не знаєте людини, яка збирається її купити», — каже він. «Якщо так, чудово, продайте це їм. Це дивовижно.»
Або ви можете випити це та отримати задоволення від цього.
Роб Муз, музикант і колекціонер вина з Брукліна, створив свою особисту колекцію, не маючи наміру продавати, після того, як закохався в пляшку Patrick Piuze Les Preuses Chablis 2010 року. Але коли Муз дізнався, що деякі пляшки, які він купив десять років тому, значно подорожчали — у шість разів дорожче, ніж він заплатив — він занервував. Тож він звернувся до друзів із торгівлі за порадою.
Насолоджуйся, сказали йому.
«Вони всі сказали: «Звичайно, ми могли б продати це для вас, але це чудові пляшки», — каже Муз. «Це те, на що ви чекали».
Усі представлені фото та відео матеріали отримані з відкритих публічних джерел, належать їх Власникам і публікуються виключно для ознайомлення читачів та не мають будь-якого комерційного використання.
